В небольшом городке находят бездыханные тела. Все жертвы мужчины, смерть наступает от утопления, хотя воды рядом нет. Люди говорят про русалку. Ходят легенды, что её якобы видели в реке перед каждым убийством. Но для полиции это обычные сказки. В итоге из Москвы вылетает Юрий Бахтин, специалист по серийным убийцам. Русалок он не признаёт, работает с психологическими портретами.
Прилетает, берёт материалы и быстро понимает, что дело крайне запутанное. Жертв выбирают без видимой системы, орудие нетипичное, свидетели отсутствуют. Городок для героя оказывается не чужим. Бахтин жил здесь двадцать лет назад. У него осталась бывшая жена, и старые приятели.
Теперь они смотрят на него с надеждой и недоверием. Бывшая работает в местной администрации, и её новый мужчина автоматически попадает под внимание Бахтина. Друзья детства тоже находятся под колпаком. Каждый второй местный может оказаться причастным. Вскоре вскрываются старые обиды, давние перепалки, невыясненные исчезновения.
Оказывается, похожие смерти уже были, но тогда все списали на несчастные случаи. Теперь Бахтин поднимает архивы самостоятельно, без помощи следователей. Список подозреваемых растёт, в него попадают практически все жители.
